光伏玻璃自3月中旬开始酝酿的提价预期，最终在4月份变成了现实。
根据TrendForce集邦咨询4月3日发布的数据显示，2.0mm镀膜光伏板玻璃价格上涨至18元/㎡，3.2mm镀膜光伏板玻璃价格涨至26.5元/㎡，较前一周涨幅分别为9.09%和3.92%。
“光伏玻璃价格上涨的原因主要是下游需求持续向好，叠加新增产能在审批上开始受到约束，行业扩产相对比较有序。据此，光伏玻璃价格有望在4月份持续上涨，并有望开始扭转光伏行业目前的供给状况。”万联证券投资顾问屈放在接受记者采访时表示。
下游需求向好
光伏玻璃是光伏组件的主要辅材。今年3月份，光伏组件排产接近50GW。招商证券研报认为，4月份组件排产大概率继续提升，预计排产可能达55GW左右。
“我们目前的开工率持续上升，最高时已达约八成，最低也在七成左右。”某一线组件企业相关负责人对记者表示，随着组件企业开工率的提升，对光伏玻璃的需求也进一步加大。
事实上，早在2021年年中，新建光伏玻璃产能就需综合考虑国家发改委、工信部的风险预警意见及听证会意见。招商证券研报称，总体来看，行业过去几年新增产能比较有序。目前光伏玻璃行业日熔量约10万吨，若通过听证会的产能均能如期释放，预计2024年底行业产能增长近30%，与行业增速比较匹配。
“从产能供需关系来看，下游组件的产能对光伏玻璃影响较大，如果组件月产能超过55GW，则光伏玻璃将进入去库存阶段。”屈放认为，2024年光伏玻璃的有效产能预计将超过9万吨，市场将出现量价齐升的态势。
招商证券研报也认为，根据当前玻璃供给情况，4月份组件月排产如达55GW至60GW，玻璃供需可能趋紧。
据记者了解，目前市场的TOPCon组件多以双玻为主，同时，随着HPBC双玻组件的逐渐放量，光伏玻璃需求有望进一步提升。
“此外，从成本端看，光伏玻璃的上游纯碱价格已处于较低水平，预计今年仍有进一步回落空间。同时，随着供暖季结束，主要燃料天然气价格也已高位回落，光伏玻璃成本仍有改善空间，利润有望持续修复。”屈放称。
落后产能不断出清
在不少行业人士看来，光伏玻璃供给状况的改善或许是扭转光伏行业整体供给情况的开始。
过去几年，光伏行业在快速发展的同时，产业链各环节都出现了产能大扩张。目前各环节基本都处于阶段性的供大于求状态，光伏产业链价格不断下探，一些二三线企业已经开始出现亏损。
“从整体上来分析目前产业链的利润，基本后期布局的企业均呈现临近亏损状态，仅头部企业可以依托原有的成本和渠道优势维持略微盈利。究其原因，是大量企业跨界布局使产能快速增加。”屈放表示。
“光伏玻璃产能受宏观统一调配影响较大，近两年光伏玻璃市场供过于求时，听证会程序收紧，产能扩张放缓。”在屈放看来，光伏玻璃在产能调控方面的效果有望给光伏行业其他环节带来参考，产业链的供给情况有望得到改善。
在今年2月底召开的“光伏行业2023年发展回顾与2024年形势展望研讨会”上，中国光伏行业协会名誉理事长王勃华表示，行业面临严峻的供需形势。由于行业此前大幅扩产，伴随产能大幅提升与供应量增加，部分企业出现恐慌性降价。行业洗牌和分化已经开始，优胜劣汰正加速进行，落后产能出清将会加快。
值得关注的是，中国光伏行业协会2024年重点工作就包括加强产能监测工作、探索制定光伏价格指数等。
“从前两个月的新增光伏装机规模来看，今年的光伏装机规模有可能再次超预期。”西安工程大学产业发展和投资研究中心主任王铁山在接受记者采访时表示，一方面是下游装机需求持续保持较高增长，另一方面是在政策以及市场等多重因素的推动下，落后产能不断出清，预计光伏产业链的价格有望逐步回升。
中信建投研报称，预计2024年国内光伏装机需求有望超预期，全年增速上调至20%至30%，预计全年光伏新增装机260GW至280GW（此前预计2024年装机230GW）。且如果2025年国内需求能够保持高增速，部分环节供需格局可能会提前发生扭转。
